《基金》AI產業已脫離作夢階段 投資這樣搭配全方位掌握供應鏈

就現況而言，富蘭克林華美高科技基金經理人陳同力表示，AI產業目前已形成完整供應鏈，且相關技術或產品多能創造實質獲利，早已脫離作夢階段；臺廠憑藉長期研發與技術實力，現已取得AI供應鏈中上游的關鍵位置，這是現階段成長最快，也是前景最清晰的部分。

實際上，今年上半年AI科技股領先其他類股上揚，美國那斯達克與費城半導體指數連袂上漲，代表AI相關的個股每檔漲幅驚人，也帶動臺股相關半導體、封裝測試、高速運算、工業電腦等相關晶片與供應鏈中上游的表現，股價確實已經反映一大波漲幅。

而八月中財報公佈後，漲多回檔的壓力浮現，陳同力分析，財報發佈後正是檢視這些AI相關股票的最佳時機，若是表現不如預期者，漲多將打回原狀；真正有AI實質收益的公司，其財報營收表現亮眼，纔有機會繼續受惠此主題，第四季仍看好包括AI半導體、伺服器與HPC等持續火紅，而電動車、自駕車相關車用AI半導體類，將於明後年展現需求，也待持續觀察。

陳同力分析，臺灣科技業憑藉着不斷投入研發與技術創新優勢，臺廠成功打入生成式AI供應鏈，爲AI核心技術與相關零組件的主要供應廠商。進一步觀察過去近30年的科技趨勢主流相關概念股，也多有些產業小循環，在股價漲多稍作休息時，都是爲了走更長遠的路。