萬潤新能擬3.15億元轉讓礦業子公司100%股權 標的公司在海外擁有多處礦權和特別探礦證

12月15日晚間，萬潤新能（688275.SH，股價54.03元，市值68.14億元）公告稱，其與相關方簽署了《股權轉讓合同》，擬將持有的全資子公司深圳市萬潤礦業有限公司（以下簡稱萬潤礦業）100%股權轉讓給深圳市中渚礦業投資合夥企業（有限合夥）（以下簡稱深圳中渚），交易對價3.15億元。

深圳中渚由深圳市奧融信投資發展有限公司（以下簡稱奧融信）和湖北萬潤工貿發展有限公司（以下簡稱萬潤工貿）分別持有69.993%和29.997%的份額。記者注意到，奧融信的背後是“資本市場老手”黃俞。

此外，萬潤礦業的海外子公司萬潤礦業（盧旺達）有限公司（以下簡稱萬潤盧旺達）已簽訂收購當地兩處礦權的轉讓合同，萬潤津巴布韋資源私人有限公司（以下簡稱萬潤津巴布韋）已取得25處特別探礦證。據《每日經濟新聞》記者採訪瞭解，由於勘探結果尚不明確，這些礦權和探礦證對應的賬面資產目前不超過1762.02萬元。

交易對手最大份額合夥人背後有“資本市場老手”

公開資料顯示，萬潤礦業是萬潤新能在2022年設立的公司，主要從事礦業相關業務，認繳註冊資本爲3.98億元，實繳3.1億元。

根據公告，本次股權轉讓的交易對象深圳中渚成立於2024年12月10日。深圳中渚由執行事務合夥人深圳西橋投資管理有限公司持有0.01%的份額，奧融信和萬潤工貿分別持有69.993%和29.997%的份額。

萬潤新能控股股東、實控人劉世琦、李菲分別持有萬潤工貿97.95%、2.05%的股權，因此，基於“實質重於形式”原則，萬潤新能認定深圳中渚爲公司的關聯方，本次股權轉讓也構成關聯交易。

記者注意到，奧融信同樣大有來頭，其實控人爲黃俞，後者在資本市場頗有名氣。早在2014年，奧融信持股60%的深圳市華融泰資產管理有限公司（以下簡稱華融泰）參與華控賽格定增，華融泰進而成爲華控賽格新的控股股東，黃俞成爲了華控賽格新的實控人，華控賽格（000068.SZ，股價4.22元，市值42.48億元）直到2019年纔再度迎來新的實控人。

黃俞還曾在2016年5月至2020年1月期間擔任同方股份（600100.SH，股價7.43元，市值248.93億元）的副董事長兼總裁，同方股份在其任上對外進行了多項重要的股權投資。

萬潤新能表示，本次股權轉讓事宜旨在進一步優化公司資產結構，聚焦公司主營業務，提高資產運營效率，有利於增強公司整體盈利能力及競爭力。而在今年9月份，萬潤新能在回覆投資者關於公司國際化的相關機會時還表示，目前公司已在北美、非洲、中亞地區進行考察、規劃，進一步推進公司國際化發展戰略。

礦權和探礦證對應資產賬面價值不超過1762.02萬元

萬潤礦業目前似乎主要還處於投入階段。公告顯示，萬潤礦業在2023年和2024年上半年的營業收入分別爲10.61萬元和40.94萬元，淨利潤分別虧損2100.15萬元和1871.19萬元。

不過，這不代表萬潤礦業在採礦方面未有進展。萬潤礦業的股東全部權益價值評估項目資產評估報告（以下簡稱評估報告）顯示，其目前在哈薩克斯坦、盧旺達等多個國家設立了公司，其中，下屬的萬潤盧旺達已簽訂收購當地兩處礦權的轉讓合同，並按照約定預付了合同進度款項，但礦權轉讓過戶尚未完成，項目目前處於地質勘查階段；萬潤津巴布韋已取得25處特別探礦證，勘探面積合計約40平方公里，由於是空白區，故沒有資源預估信息。

萬潤津巴布韋取得25處特別探礦證的交易金額爲10萬美元，而對於萬潤盧旺達收購當地兩處礦權的轉讓合同金額，萬潤新能方面在12月16日回覆《每日經濟新聞》記者採訪時表示，因礦權轉讓過戶尚未完成，合同內容涉及商業機密，不便透露具體的合同金額，且該交易未達到臨時信披標準。

根據公告，萬潤新能本次轉讓萬潤礦業100%股權的交易價格爲3.15億元，較萬潤礦業股東全部權益賬面價值約2.70億元（母公司財務報表口徑）相比溢價率爲16.52%。經採用資產基礎法評估，萬潤礦業評估價值爲2.82億元，評估增值爲1170.77萬元，增值率爲4.33%。

萬潤新能方面向記者表示，本次股權轉讓已將前述相關礦權的資產納入評估範圍。“萬潤盧旺達和萬潤津巴布韋目前相關礦權處於初步勘測階段，其是否能給企業帶來經濟利益具有不確定性並取決於勘探結果，該部分資產已包含在萬潤礦業合併資產負債表-其他非流動資產科目。”

根據評估報告，萬潤礦業合併資產負債表中顯示的其他非流動資產賬面金額爲1762.02萬元。

此外，本次《股權轉讓合同》約定，深圳中渚、萬潤礦業承諾，於股權交易交割完成後，萬潤礦業就其截至交割完成日持有采礦權、探礦權的鋰礦所產出的鋰礦產品（包括但不限於鋰輝石、鋰雲母、鹽湖滷水鋰礦等形式），應當優先向萬潤新能進行供給，且在同等商業條件下給予價格優惠。