增資95.5億元！晶合集成擬引入農銀投資等外部投資者 擴產三期晶圓廠項目

《科創板日報》9月25日訊（記者 郭輝）今日（9月25日）晚間，晶合集成宣佈其子公司項目將融資擴產。

據晶合集成發佈的公告，該公司擬與農銀投資、工融金投等外部投資者，共同對子公司皖芯集成增資95.5億元。

在出資比例上，晶合集成擬出資41.5億元並認繳註冊資本約41.45億元，農銀投資等外部投資者擬合計出資54億元認繳註冊資本53.94億元。本次增資完成後，皖芯集成註冊資本將由5000.01萬元增加至95.85億元。

據瞭解，晶合集成此次的出資額將全部爲自有資金。除農銀投資、工融金投外，此次另有其他外部投資者，不過因其內部審批決策流程及進度不同，最終投資主體及投資金額將在其內部審批決策通過後分別協商確定。

晶合集成表示，本次增資該公司放棄部分優先認購權，所持有皖芯集成的股權比例將由100%下降爲43.7504%。增資完成後，晶合集成仍爲皖芯集成第一大股東，同時該公司提名的董事佔皖芯集成董事會席位過半數，因此對皖芯集成仍具有控制權，不會導致合併報表範圍發生變更。

皖芯集成於2022年12月設立，此次融資完成前是晶合集成的全資子公司，也是晶合三期項目的建設主體。

公告顯示，晶合集成三期項目投資總額爲210億元，計劃建設12英寸晶圓製造生產線，產能約5萬片/月，重點佈局55納米至28納米顯示驅動芯片、55納米CMOS圖像傳感器芯片、90納米電源管理芯片、110納米微控制器芯片及28納米邏輯芯片。產品應用覆蓋消費電子、車用電子及工業控制等市場領域。

晶合集成公告稱，此次皖芯集成的增資資金，將主要用於皖芯集成的日常運營，包括但不限於購置設備、償還與主營業務生產經營相關的債務等。後續皖芯集成還將根據項目建設進度及資金安排，及時做好後續資本金的籌集工作。

經採用資產基礎法評估，截至評估基準日，皖芯集成的股東全部權益賬面值爲1597.77萬元，評估值5005.85萬元，增值3408.08萬元，增值率213.30%。

此次晶合集成用於三期項目擴產的資金，並未選擇以再融資的形式解決，對此一名接近晶合集成的人士表示，主要原因是現階段公司股價表現不好，不便於再融資，後期或會考慮。

該人士稱，對於重資產投入的產業企業來說，擴產用這種模式（即爲子公司項目引入外部融資）解決資金需求很常見。“京東方就是類似案例，後續上市公司可以通過發行股份加現金的方式完成收購。”

近期，芯聯集成對其子公司芯聯越州剩餘股份的收購事件，作爲一例產業整合併購的案例，受到資本市場關注。當前，監管在鼓勵上市公司進行產業整合的政策支持方面持續加碼。

9月24日，證監會推出的“併購六條”，在支持上市公司向新質生產力方向轉型升級、補鏈強鏈的同時，也進一步提高資產收購的監管包容度。證監會主席吳清表示，證監會將在遵守規則的同時，尊重市場規律、經濟規律、創新規律，對重組估值、業績承諾、同業競爭、關聯交易等一些事項，進一步根據實際情況來提高相關的幫助，更好發揮市場優化資源配置的作用。

晶合集成2024年半年報顯示，該公司期內實現營業收入43.98億元，同比增長48.09%，歸屬於上市公司股東淨利潤爲1.87億元，與上年同期相比增長528.81%，實現扭虧爲盈。其中二季度歸母淨利潤1.08億元，環比一季度增長35.94%。得益於市場回暖、新品放量，自2024年3月，晶合集成產能一直處於滿載狀態，其表示今年內將緊跟市場需求持續擴產。

研發進展方面，晶合集成上半年55nm中高階BSI及堆棧式CIS芯片工藝平臺已大批量生產，40nm高壓OLED顯示驅動芯片工藝平臺已實現小批量生產，晶圓代工產品結構持續優化。同時上半年，晶合集成90-55nm佔主營業務收入比例達到54.45%，其中55nm佔比爲8.99%，與上年同期相比增加4.16個百分點。