金融科技“監管沙箱”一週年：擴容風控進行時

自去年12月底北京率先開啓創新監管試點後，目前中國版金融科技“監管沙箱”已試行一週年，除了試點項目不斷擴容，試點地區也已全面鋪開。12月27日，北京商報記者梳理髮現，從這一年試行情況來看，金融科技“監管沙箱”穩步推進，事前、事中、事後有一系列流程規範，同時也在風險防範和風險補償機制上不斷優化。在分析人士看來，“監管沙箱”後續仍有望繼續擴容，重點是對試點項目進行分類總結，形成可推廣的標準。

持續擴容

金融科技“監管沙箱”持續擴容中。12月25日，央行營業管理部官網公示了2020年第三批5個擬納入北京金融科技創新監管試點的創新應用，分別爲光大銀行申請的“光信通”區塊鏈產業金融服務、農業銀行“鏈捷貸”產品、民生銀行與北京逸風金科軟件有限公司推出的“基於物聯網技術的中小企業融資服務”以及北京融和雲鏈科技有限公司與平安銀行北京分行推出的“基於區塊鏈的國家電投供應鏈金融平臺”、北京中科金財科技股份有限公司與浦發銀行北京分行推出的“基於API的場景適配中臺產品”。

截至目前，已有北京市、上海市、重慶市、深圳市、河北雄安新區、杭州市、蘇州市、成都市、廣州市9市（區）先後成爲試點地區，並均已發佈金融科技創新監管試點應用名單，共60個惠民利企創新項目。其中，北京已發佈兩批次試點名單，第三批也開啓“進行時”。此外，包括杭州、深圳、上海、廣州等多地創新應用已完成登記，正在提供惠民服務。

具體來看，60個項目中，包括35項金融服務、25項科技產品，業務領域覆蓋供應鏈金融、手機POS創新應用、小微企業在線融資、非接觸金融服務、政務數據融合產品、數字風控產品、智能銀行、智能化農村金融服務等。

在主要應用場景上，信貸場景佔比47%，運營管理佔比23%，支付爲13%，多場景爲12%。此外身份識別、溯源、保險理賠3個場景佔比均爲2%。而應用渠道類型上，線上應用佔比爲65%，線上+線下相結合佔比爲33%，線下爲2%。

零壹研究院院長於百程指出，設立金融科技“監管沙箱”的目的是引導持牌金融機構在依法合規、保護消費者權益的前提下，推動金融科技守正創新，賦能金融服務提質增效，營造安全、普惠、開放的金融科技發展環境。從這一年試點看，參與機構從金融機構擴展到金融科技公司，技術和覆蓋場景不斷豐富，創新性更強。

整體來看，2020年金融科技“監管沙箱”的進展也符合業內預期。正如麻袋研究院高級研究員蘇筱芮所稱，“監管沙箱”作爲監管創新工具，事前、事中、事後流程均有詳細規範，既有包容，也有審慎；同時，“監管沙箱”通過試點地區的設立、試點批次的更新等，來擴大金融科技創新監管試點範圍，能夠鼓勵更多企業主體參與到守正創新的工作中去；此外，“監管沙箱”成果豐碩，多地創新應用已完成登記，提供惠民服務，表明科技賦能金融的成果進入到成熟落地階段，能夠產生積極意義、發揮社會作用。

嚴控風險

北京商報記者注意到，一邊是試點項目擴容不斷、“監管沙箱”穩步推進；另一邊，試點在控風險方面的要求也日益嚴格。正如多地試點所提出，試點工作要秉持守正創新、風險可控、權益保障和惠民利企原則，申報的項目可以是金融服務，也可以是科技產品，但是項目必須具有業務普惠、技術創新、風險可控及監管支持等特點。

從目前多地試點應用情況看，均採用科技創新、服務小微、風險可控等原則，結合了當地金融與科技的優勢資源，並各自具有一些特點。比如北京數量最多、落地最早，應用範圍上涵蓋更廣，除了覆蓋到銀行，還包括保險、非銀行支付等領域。上海和深圳在試點數量上相對較少，二者主要都圍繞銀行相關業務創新。

目前，各地選擇的項目也主要根據當地不同的城市定位及產業基礎相關，例如北京偏基礎科技類應用比較多，上海則更偏重區塊鏈，深圳外向型科技應用特色明顯，而成都、重慶等地方特色則比較鮮明。

一位知情人士告訴北京商報記者，金融科技“監管沙箱”主要面向未來的一些新業務，強調技術創新和風險可控。例如，一些風險類項目將無望被納入“監管沙箱”試點；同時，在合規方面受到監管嚴厲處罰的金融科技公司，通過“監管沙箱”的可能性也不會太大；此外，沒有金融科技創新應用場景，也很難申請成功。

“今年以來，金融與科技結合帶來的風險也成爲監管焦點，監管方針對互聯網貸款風險、數據和技術安全、個人信息保護等方面都出臺了相關監管要求。在金融科技創新試點項目，也會存在相關顯性和隱性風險，創新試點方需要對風險作出預判並建立防範措施，在成果檢驗中，相信風險層面是重要的關注點。”於百程稱。

穩步開展“監管沙箱”試點的同時，可以看出，監管也非常注重風險的防控。基於此，蘇筱芮也針對申報機構提出多個建議，一是申請前各項準備工作方面，要注重預期效果、預期規模等的遴選；二是事中、事後相關的補償機制和退出機制等方面需詳盡規劃；三是要注意消費者保護方面的風險防控，完善機構投訴及自律投訴渠道等。

標準推廣

零壹智庫統計顯示，在9個地區前60個創新應用中，全國共計113家機構參與。其中，銀行佔據主導地位，合計60家銀行參與；其次爲科技公司，合計27家。另外，支付機構、徵信公司、清算組織、保險等機構也積極參與到監管試點當中。在關鍵技術上，以大數據、人工智能、區塊鏈、雲計算爲主。全部試點應用當中，涉及大數據的有48個，人工智能32個，區塊鏈19個，雲計算8個。

“接下來試點項目也將進入成果檢驗、總結經驗的階段。”於百程認爲，2020年的60個創新監管試點項目主要在8月之前，後續方向重點是對試點項目進行分類總結，形成可推廣的標準。

事實上，今年10月底，北京市委常委、副市長殷勇曾透露北京“監管沙箱”五大思路，一是“監管沙箱”的入箱機制，會更加朝市場化和包容性的方向進一步發展，爲一些新業態、新模式、新技術提供生長的機會；二是入箱主體要更加豐富和雙向，鼓勵外資金融機構參與中國北京“監管沙箱”試點。參與主體目前以金融機構爲主導，下一階段會向科技企業爲主並重；三是進一步擴大“監管沙箱”擴展機制，增加擴展機制的彈性，把以物理空間劃定的“監管沙箱”基本管理制度逐步有序拓展到服務領域空間；四是要把試點評估的效果和行業准入、監管規則的完善緊密聯繫起來，使試點發揮更好效應；五是要加強國際合作，積極地支持和鼓勵區內的企業參與國際標準、國際規則的制定。

在分析人士看來，金融科技“監管沙箱”未來將繼續擴容。蘇筱芮認爲，具體體現在試點範圍將不斷增加，試點城市通過“以點帶面”輻射到周邊地區，共同打造區域內金融科技事業的繁榮經濟圈；試點批次將逐步提速，在各地試水創新項目試點後，其申請流程、評判方式等將不斷被總結及優化，試點批次亦將伴隨着工作效率的提升而產生加速。

展望後續，蘇筱芮建議，金融科技“監管沙箱”，一是要以質量優先，數量方面不能過於寬鬆，要嚴格遴選標準，注重風險把控，尤其要關注到需求端（企業、金融消費者）的權益保護；二是要保持競爭中性，從入選項目的申請機構來看，多爲大型銀行機構與金融科技巨頭等，需要鼓勵更多優秀民營機構甚至初創機構入選；三是創新導向，金融供給的目的是爲實體經濟服務，需要切中實體領域的痛點，鼓勵更多獨創性而非冗餘性的創新項目。北京商報記者 嶽品瑜 劉四紅