金融支持經濟高質量發展系列措施推出

吳秋餘

“根據中央的決策部署，爲進一步支持經濟的穩定增長，中國人民銀行將堅定堅持支持性的貨幣政策立場，加大貨幣政策調控的強度，提高貨幣政策調控的精準性，爲經濟穩定增長和高質量發展創造良好的貨幣金融環境。”在24日的國務院新聞辦新聞發佈會上，中國人民銀行行長潘功勝宣佈將推出金融支持經濟高質量發展的一系列措施。金融監管總局局長李雲澤和中國證監會主席吳清出席本次發佈會，共同介紹了金融支持經濟高質量發展有關情況。

下調存款準備金率0.5個百分點，向金融市場提供長期流動性約1萬億元

發佈會上，潘功勝宣佈，近期中國人民銀行將下調存款準備金率0.5個百分點，向金融市場提供長期流動性約1萬億元，同時，降低中央銀行的政策利率，即7天期逆回購操作利率下調0.2個百分點，從目前的1.7%調降至1.5%，並引導貸款市場報價利率和存款利率同步下行，保持商業銀行淨息差的穩定。

“降準政策實施後，銀行業平均存款準備金率大概是6.6%，這個水平與國際上主要經濟體的央行相比，還有一定空間。在存款準備金率上，我們也會根據情況，到年底之前可能進一步再下調0.25—0.5個百分點。”潘功勝說。

本次政策利率調整之後，預計將會帶動中期借貸便利(MLF)利率下調約0.3個百分點，預期貸款市場報價利率(LPR)、存款利率等也將隨之下行0.2到0.25個百分點。

李雲澤介紹，今年以來，金融監管總局統籌推進防風險、強監管、促發展三大重點任務。在防風險方面，壓茬推進化險工作，努力爲經濟發展營造安全穩定的金融環境；在強監管方面，以改革破難題、以制度促規範，不斷增強行業可持續發展能力；在促發展方面，加大對重點領域和薄弱環節的金融服務力度。截至今年8月末，高技術產業貸款、製造業中長期貸款同比分別增長13.2%、15.9%。推動小微貸款增量擴面，一視同仁加大對民營企業的支持力度。同時，金融監管總局指導保險機構全力做好重大事故和自然災害理賠服務，今年前8個月，保險業已累計賠付1.55萬億元，同比增長26.1%。

李雲澤表示，下一步，金融監管總局將努力營造穩定、透明、可預期的監管政策環境，不斷提升服務實體經濟質效，爲高質量發展貢獻更多金融力量。

將存量房貸利率降至新發放貸款利率附近，平均每年減少家庭利息支出約1500億元

爲促進房地產市場平穩健康發展，潘功勝宣佈，將降低存量房貸利率，並統一房貸的最低首付比例。中國人民銀行將引導商業銀行將存量房貸利率降至新發放貸款利率的附近，預計平均降幅大約在0.5個百分點；統一首套房和二套房的房貸最低首付比例，將全國層面的二套房貸款最低首付比例由當前的25%下調到15%；將5月份人民銀行創設的3000億元保障性住房再貸款，中央銀行資金的支持比例由原來的60%提高到100%；將年底前到期的經營性物業貸款和“金融16條”這兩項政策文件延期到2026年底。

此次中國人民銀行擬指導銀行對存量房貸利率進行批量調整，預計將惠及5000萬戶家庭，1.5億人口，平均每年減少家庭的利息支出約1500億元。

爲進一步增強對銀行和收購主體的市場化激勵，中國人民銀行將保障性住房再貸款政策中人民銀行出資的比例，由原來的60%提高到100%。“原來商業銀行放100億元，人民銀行提供60億元，現在商業銀行放100億元，人民銀行提供低成本資金100億元，加快推動商品房的去庫存進程。”潘功勝表示，在將部分地方政府專項債券用於土地儲備基礎上，中國人民銀行將研究允許政策性銀行、商業銀行貸款支持有條件的企業市場化收購房企土地，盤活存量用地，緩解房企資金壓力。在必要的時候，也可以由人民銀行提供再貸款支持。

李雲澤介紹，今年初建立的城市房地產融資協調機制取得了良好效果。截至目前，商業銀行已審批“白名單”項目超過5700個，審批通過融資金額達到1.43萬億元，支持400餘萬套住房如期交付。金融機構對房地產行業的支持力度也在不斷擴大，截至8月末，房地產開發貸款較年初實現了正增長，扭轉了房開貸下滑的態勢，房地產的併購貸款和住房租賃貸款也分別增長14%和18%。

李雲澤表示，金融監管總局將配合人民銀行積極推進穩妥降低存量房貸的利率，進一步減少居民的房貸支出。同時，進一步推動城市房地產融資協調機制落地見效，堅決打贏保交房攻堅戰。

首次創新結構性貨幣政策工具支持資本市場穩定發展

爲了維護我國資本市場穩定，提振投資者信心，潘功勝宣佈，創設新的貨幣政策工具，支持股票市場穩定發展。

“這是人民銀行第一次創新結構性貨幣政策工具支持資本市場。”潘功勝表示，人民銀行與證監會、金融監管總局協商，創設兩項結構性貨幣政策工具：第一項是創設證券、基金、保險公司互換便利，支持符合條件的證券、基金、保險公司通過資產質押，從中央銀行獲取流動性，大幅提升機構的資金獲取能力和股票增持能力。第二項是創設股票回購、增持專項再貸款，引導銀行向上市公司和主要股東提供貸款，支持回購和增持股票。

據悉，互換便利首期操作規模是5000億元，未來可視情況擴大規模，通過這項工具所獲取的資金只能用於投資股票市場。股票回購、增持專項再貸款首期額度是3000億元，後期根據市場情況評估後可擴大規模，這項工具適用於國有企業、民營企業、混合所有制企業等不同所有制的上市公司。

吳清介紹，今年4月，國務院出臺了新“國九條”，證監會認真抓好落實，會同相關方面制定了若干個配套文件，制定修訂了50多項制度規則，與新“國九條”一起形成了“1+N”政策規則體系，資本市場強監管、防風險、促高質量發展取得了一些初步成效。

吳清表示，證監會將重點抓好“三個突出”：一是突出增強資本市場內在穩定性，樹立回報投資者的鮮明導向。二是突出服務實體經濟回升向好和經濟高質量發展，聚焦服務新質生產力等重點領域，用好多種資本市場工具，多措並舉活躍併購重組市場。證監會將發佈關於促進併購重組的六條措施，同時努力會同各方面暢通私募股權創投基金“募投管退”各環節循環。三是突出保護中小投資者合法權益，堅決打擊財務造假、操縱市場等違法違規行爲，同時在代表人訴訟、先行賠付等方面爭取落地更多示範性案例。